Manipulacje danymi, zaniedbania i oszustwa- raport o upadku Lehman Brothers

W zeszłym tygodniu światło dzienne ujrzał raport dotyczący bankructwa, które na długi czas zachwiało rynkami finansowymi nie tylko w Stanach Zjednoczonych ale i na całym świecie. Lehman Brothers, upadł we wrześniu 2008 roku- z raportu wynika, że bank był fatalnie zarządzany a decydenci manipulowali danymi by ukryć rozmiary problemów.

Raport na 2000 stron

W raporcie liczącym ponad 2000 stron roi się od zarzutów pod adresem najważniejszym ludzi w banku, konkurencji oraz nadzoru. Valukas złożył raport w nowojorskim sądzie- to może być przełom w procesach z powództwa cywilnego przeciwko Lehman Brothers.

Teza I: Repo 105 i manipulacje danymi

Repo 105 to wewnętrzna instrukcja, dotycząca transakcji, które miały czasowo oczyścić bilans banku z nadmiernego zadłużenia. Według autora raportu były prezes Lehman Brothers oraz dyrektorzy finansowi decydowali o przekazywaniu innym podmiotom aktywów w celu zabezpieczenia kredytów. Dzięki Repo 105 wyniki banku wyglądały na stabilne.

Teza II: JP Morgan i Citigroup pomogły upaść LB

JPMorgan Chase & Co. i Citigroup Inc, "pomogły" w upadku banku Lehman Brothers Holdings Inc., żądając od niego większych zabezpieczeń i zmieniając porozumienia gwarancyjne - podał w raporcie Anton Valukas..

"Żądania zabezpieczeń przez kredytodawców Lehmana miało bezpośredni wpływ na jego płynność" - napisał Valukas w 2.200-stronicowym raporcie, złożonym w sądzie federalnym na Manhattanie.

Valukas podał, że były prezes Lehmana Richard Fuld i inni byli czołowi przedstawiciele banku poświadczyli nieprawdę w komunikatach o jego stanie.

Teza III: zaniedbania audytora

Ernst&Young, audytor Lehman Brothers, miał świadomości machinacji w bilansach banku i nie podjął żadnych stosownych działań w związku z oszustwami. Według autorów raportu osoby odpowiedzialne za audyt amerykańskiego banku mieli wiedzę na temat Repo 105 i poważne obawy co do kondycji finansowej instytucji.

Teza IV: bierność nadzorcy

Fed i Komisja Giełd i Papierów Wartościowych (SEC), wykazały się skrajną biernością w kontrolowaniu banku. SEC odmawia komentarza w tej sprawie, jednak z raportu wynika, że postawa wobec niepokojących sygnałów z Lehman Brothers przyczyniła się do spektakularnego upadku giganta.

Po upadku Bear Stearns w marcu 2008 roku, nadzór przeprowadził stress-testy w Lehman Brothers. Bank nie zaliczył żadnego. Mimo negatywnych wyników nadzorcy nie podjęli żadnych działań naprawczych.

Globtrex.com / marketwatch / Bloomberg